VISIÓN DEL MERCADO DE REFINADOS
México tiene una creciente demanda de productos refinados y depende en un alto porcentaje de las importaciones, lo que da condiciones favorables al mercado. La demanda de combustible está impulsada en gran medida por el sector del transporte, seguido por la generación de electricidad y las necesidades de la industria.
CONDICIONES FAVORABLES DEL MERCADO
México depende cada vez más de las importaciones de combustible para satisfacer la creciente demanda y equilibrar la disminución de la producción de productos refinados.
Los proyectos dedicados a importar productos refinados serán exitosos por varias razones:
· Crecimiento demográfico general esperado.
· En 2019, la producción nacional de crudo cayó a mínimos récord de 1.7 Mbbl por día.
· El promedio de la tasa de utilización de las 6 refinerías en México fue del 40% en 2019.
IMPORTACIONES DE COMBUSTIBLE
La disminución en la producción de petróleo de Pemex y la baja utilización de la capacidad de refinería son las principales razones que explican el crecimiento de las importaciones de combustible.
En los últimos años, el volumen de gasolina y diesel importados ha sido inducido por múltiples factores, tales como:
· La producción de combustible está relacionada con la capacidad de refinación del país. La utilización promedio del Sistema Nacional de Refinería (SNR) en 2019 (1) fue solo del 40%, debido a paradas no programadas, mantenimiento, retrasos en la rehabilitación de las refinerías, entre otros factores.
· La producción de petróleo de Pemex no cumple con los estándares de calidad necesarios para las refinerías, lo que genera importantes problemas operativos.
CONCENTRACIÓN Y DISTRIBUCIÓN GEOGRÁFICA
México tiene una alta densidad de población por estación de servicio en comparación con otros países; con una proporción promedio de 3.7 mil vehículos por estación de servicio.
Debido a la alta densidad de población por estación de servicio, México tiene grandes oportunidades de desarrollo en comparación con mercados más maduros como Argentina, Brasil y Estados Unidos.
SNAPSHOT
Debido a las recientes modificaciones en las políticas de oil & gas en México, han surgido nuevas oportunidades de negocios, y con el aumento en la demanda y la evolución del mercado, existe gran interés y apoyo para aprovechar esas oportunidades.
México es el séptimo consumidor de gasolina del mundo.
México ocupa el tercer lugar como la economía mas desarrollada en Latinoamérica según el FMI, considerando limitaciones para hacer negocios: corrupción, burocracia y tasas de criminalidad
Mexico es uno de los principales importadores de petróleo refinado en Norteamérica.
Los flujos de importación de estos productos crecerán a medida que aumente la demanda y la producción nacional permanezca en mínimos históricos.
La demanda nacional se ubica ~ 50% en el centro del país, ~ 20% en el noreste y el resto se distribuye en varias áreas relativamente pequeñas y aisladas.
El sistema logístico es completamente pequeño en todas las regiones del país, y los principales actores no tienen capacidad de inversión.
Existen oportunidades a partir de problemas logísticos actuales, es decir, no depende del perfil de la demanda de crecimiento futuro.
1 U.S. Energy Information Administration
2 IMF Regional Economic Outlook.
3 Feenstra, R. C., et al. (2005). World Trade Flows, 1962–2000. NBER working paper 11040.
GALCA ENERGY, S.A.P.I. DE C.V.
HEGEL 512, COL. POLANCO V SECCIÓN
ALCALDÍA MIGUEL HIDALGO
CIUDAD DE MÉXICO, C.P. 11550